重塑千禧年代 第371节
至于上市之后跌不跌破发行价，那是市场的事，是你公司的事，和我承销商有什么关系？ 也比如，投资机构在这个过程中的深度参与，认筹、定价、分销。 方卓在详细研究上市路演的情况时几乎是立即敏锐的注意到了这一点，这种机构方的参与、对定价的影响天然就是…… 乡绅的钱如数奉还，百姓的钱三七分帐。 值得一提，美国sec的注册制是对申报文件的全面性、准确性、真实性和及时性作出形式审查，而不对发行人的资质进行实质性审核和价值判断，股票的好坏全部交给市场判断。 即，买股票的自己小心。 如此背景之下的机构方，彼此之间有着很强的影响力。 一场路演，大机构发出疑问，发行方完美解答，大机构激赏认可，参与机构纷纷认筹。 这都不是等股票上市再认筹，就是路演后即下单，下单之后等来配售，最后再把到手的份额卖给不同地区的小机构或者公众投资人。 方卓很喜欢这个流程。 所以，当他看到老四家和老四家的朋友们便发自内心的欣喜，这和前面香港、新加坡有些莫名其妙的路演不同，这才特么是计划之内的场面啊。 老四家有冰芯的考量，老四家的朋友们能受老四家的影响，待到路演时刻又会把这种影响扩散出去，这简直就像是玩杠杆一样的令人激动。 谁愿意给索尼打什么特么的电话啊？ 谁愿意不断的和一群投资人合影留念啊？ 那些都应该是常规性的流程阶段，都应该是熟悉路演现场的热身内容。 纽约这里才是路演的核心后半程，才是符合这个词汇真谛的考验之所在。 当然，公司总裁不是骗子，易科的业务也很优秀，正是这种实打实的优秀才吸引着投资机构的热情，些许场外因素只是锦上添花罢了。 这是方卓的心里话，他就是习惯性的追求场外更好而已。 12月13日上午，易科和高盛上午的见面会扩展为小型路演。 陈辉耀是流着汗的简述整个项目，也尽量言简意赅的汇报了前两站路演的情况。 当他坐下瞧见众人脸上的笑容，整个人从里到外都松了一口气，列席的这诸位，真的是闭着眼睛跳槽都是极好的一家。 也正是瞧见这些笑容，陈辉耀才忽然品出一些不对味，这场面好像有些大，方总的人脉好像过于超出想象了！ 随着陈辉耀的汇报结束，方卓又礼貌性的说了几句，随后便到了用餐时间。 这时，把位置选在时代华纳中心的好处就显露出来，这里足够气派，足够撑起任何一家机构的审视，比起一个东方乡巴佬所讲述全球业务布局的故事，显然还是通俗认知中的资本家形象更受机构们的欢迎。 午餐的气氛相当轻松融洽，连高盛的彼得副总裁也极其自然的放下姿态，轻声细语的和易科方总解释上午的纽约交通是多么糟糕，他坐在车里是多么的心急如焚。 方卓还是喜欢彼得之前桀骜不驯的样子，但出于商业立场，如此识趣的处理当然是彼此之间利益的最大化。 虽然这是方卓第一次上市，可他不是没有能和众人聊起来的话题。 当他说起sec对收购新浪时的审查，当他说起miga基金因谨慎而提前对石油期货的收手，好几家机构都听得津津有味，愈发觉得这个年轻的东方人有同类的气息。 午餐尾声，高盛也就顺势定下今晚便开启纽约的路演，一个下午的时间足够大机构们通知更多的中小机构。 下午时分，上午简短的会议得以延续，高盛和易科团队都有成员发言，先为大机构们介绍更为细致的情况。 其中，香港和新加坡因为总裁个人魅力而引起的强烈反响让不少人暗暗点头，方总这样玩弄规则又有能力的人是再好不过的合作者了。 下午会议只到三点半就结束，总裁、首席经济学家、副总裁这群人都需要很好的休息才能在晚上好好的加班捧场。 方卓一一欢送，每个人都有或长或短的交流才放他们离开。 随后，他也没闲着，又给国内的同素异形体打电话聊了一番，询问他们那个层面的沟通是达到了一个什么样的效果。 要说这dcm的康纳还是实在人，当初人家第一个投进来，现在又是dcm呼朋唤友的请来众多知名机构，这简直令人暖心。 傍晚时分，方卓被助理提醒，简单过目了一遍长虹在川省的报道，对寻求法律帮助的倪润峰有了个初步判断，反正安良商会一直在默默的注意着apex公司和它的董事长，其他的事就等老倪能来再说。 一直到晚上七点钟路演开始前，方卓几乎都没停下来为美国第一站的登场做准备。 只是，当他真正开始这一段，所有的情况都是超出预料的简单。 方卓：易科不仅仅是提供电子消费产品，还提供这个世界上最好的音乐解决方案，易科是一家科技公司。 德银：对耶！ 方卓：我们的业务不光在美国，也在中国有着广阔的空间，尤其中国的在线音乐消费有待开拓，我们的对手还无力竞争。 dcm：好耶！ 方卓：电子消费产品在未来数年是高速增长期，易科将享受最多的红利。 idg：欧耶！ 方卓：我们易科上市募集的资金将立即有助于欧洲市场的开拓，这将会大幅度提高我们的营收，我们的股票会是一支优质股票，当前的价格区间仍旧有上涨空间。 机构们：买耶！ 一场气氛热烈又效果极佳且难度超出意料的纽约路演推介会结束了。 方卓站在台上，一度分不清下面到底有多少是自己人，又忐忑于到底会有多少机构愿意认筹股票，毕竟，连他都觉得这气氛有点太假了。 然而，高盛方面给出一个很好的评估反馈，也就是，机构们是真买真上真认啊！ 方卓站在纽约的地界，学习着资本的嘴脸，忽然有种东西方式的融会贯通。 这叫什么？ 这叫工夫在诗外啊！ 第222章 三生有幸 “小虞，我在台上的时候脸红了吗？” “灯太闪，看不清。” “这些idg、德银的人真能嚯嚯啊，那个首席经济学家叫什么尼亚的……” “拉沃尼亚。” “对对，那个拉沃尼亚引经据典的侃侃而谈，又拿什么数据分析，又说什么模型预测，我要也是台下的那些机构，真的分辨不出来他的意图，太狗了。” 虞红给了个深深的凝视：“不都是你串联的么？” 方卓连连摇头，否认道：“我之前都不认识他们，就是通过国内来喊人捧场，昨天前前后后也没私底下沟通，这哪能叫串联，只能说彼此的默契，啊不，只能说他们对这种玩法太轻车熟路。” 易科总裁难得谦虚，昨晚的路演结束后他有一个人复盘这场简单的推介，得出一个几家机构如此下场的分析，这些总裁欣然应约，完全就是老玩家老演员了。 美股这两年单单上市即跌破发行价的股票占了三成左右，不知有多少是被动，有多少是主动。 但不管如何，高盛几乎是稳坐钓鱼台，即便偶有包销的失手，整体肯定都是盆满钵满。 虞红斟酌地问道：“如果我们上市的股价有震荡，市值从高到低，那怎么办？” “什么怎么办？”方卓迷惑。 “就是这些机构的反响这么好，他们合力抬出一个高市值，然后二级市场有人接盘，预期业绩不达标，市值回落……”虞红不无忧虑地说道。 方卓奇怪地说道：“这不是市场行为吗？” 虞红：“……” “我们一家中国企业，人生地不熟的来到纽约，遵循市场发展规律，还能怎么办？”方卓问道，“强买强卖了吗？伪造数据了吗？偷税漏税了吗？” 他继续说道：“投资机构认同我们的高成长性，如果我们没达到，那是我们的工作失职，这一点需要全体工作人员反思，但预期的高成长在投资角度而言确实是优点。” “至于当下阶段的市值，咱们也差不到哪去吧，募集的资金会实打实的到手，市值不市值只是数字而已，再者，单凭这几年的大环境增长，二级市场的表现就应该水涨船高。” 方卓看着市场总监，问道：“小虞，你觉得呢？” 虞红看着自家老板，叹道：“小虞觉得老板好会啊。” “要多和高手切磋，也要时常复盘。”方卓也叹道，“这边的资本市场确实更赤裸裸，能撑着咱们玩这一出还是因为易科确实不错，路漫漫其修远兮。” 虞红忽然想起一句国内的俗语：“买的没有卖的精。” “大机构吃中机构，中机构吃小机构，小机构造福美国人民。”方卓笑道，“易科这次在纳斯达克上市就是取之于民，用之于民。” “国内会有人买吗？”虞红问了一句。 方卓也不太确定，想了想：“现在这光景下能花美元买美股的，就不用我们替着cao心了。” 虞红一想，也是。 纽约的路演结束，方卓对接下来旧金山、洛杉矶的路演也没了什么顾虑，场内的工夫都像是走个过场，只要彼此稍微配合便会顺利。 同时，高盛还安排了一些媒体的采访，打算包装出一个来自东方的符合二级市场想象的富有人格魅力的高科技公司总裁。 方卓对此倒是有些不满。 怎么能叫包装呢？ 只要本色出演就行，再不济，把索尼拉出来聊一聊不就齐活了么？ 如此一想，易科碰见索尼音乐这么一个好伙伴，真是三生有幸。 不知道索尼美国的斯金格总裁在不在纽约，临去其它城市路演前着实有必要拜会一下合作伙伴，以巩固彼此的友谊。 ※※※ 长虹要正式起诉美国apex公司了！ 这是长虹公关部面对媒体的高调说辞，公司已经聘请国内律师，联系国外律所，将会通过法律手段追讨apex公司拖欠的货款。 同时，为了处理这一事宜，也为了更好的打开国外市场，长虹将会派出以董事长倪润峰为首的考察团赶赴纽约，争取尽快尽好的解决各方面问题。 受到这一消息鼓舞，长虹股价应声下跌。 12月15号，长虹的20人代表团在倪润峰的率领下成功抵达纽约，完成解决问题的第一步。 这天晚上，长虹代表团在纽约的酒店安顿下来，倪润峰决定先联系联系为人不错的小方总，由他居中介绍cadwalader律所。 倪润峰拨通电话，表明来意。 “啊？倪总啊，你在纽约了？真是不赶巧，我刚到旧金山，你来之前咋不提前联系我呢，我好给你接接风啊！” 倪润峰听到手机里小方总热情的声音，也觉不巧，他组团前一门心思考虑着这一趟的行动，确实没想起来提前打招呼，又碰上人家正忙着上市，考虑不周了。 “这样，倪总，你是要找律所起诉那家经销商是吧？我把cadwalader律所的马丁律师电话给你，他这个人足够专业，和我关系也不错，你直接联系他就行。等我路演回纽约再给老哥接风。”